ПАО "КУЙБЫШЕВАЗОТ". Годовой отчёт за 2020 год

2020 ANNUAL REPORT

применению таможенных процедур, взиманию таможенных
платежей, помогает снизить степень влияния на результаты
финансово-хозяйственной деятельности компании.

Правовые  риски,  связанные  с  изменениями  требований  по
лицензированию  основной  деятельности  предприятия  либо
лицензированию  прав  пользования  объектами,  нахождение
которых  в  обороте  ограничено  (включая  природные  ресурсы),
компания оценивает как незначительные. Изменений судебной
практики по вопросам, связанным с деятельностью предприя

тия (в том числе по вопросам лицензирования), не ожидается.

Риски, связанные с деятельностью компании

Риски, связанные с отсутствием возможности продлить дей

ствие на использование объектов, нахождение которых в обо

роте  ограничено  (включая  природные  ресурсы),  возможной
ответственностью  ПАО  «КуйбышевАзот»  по  долгам  третьих
лиц,  отсутствуют.  Рисков,  вызванных  сокращением  объема
оказания услуг; непредвиденными расходами; неисполнением
(ненадлежащим исполнением) договорных обязательств контр

агентом, не предполагается. Финансовое положение предприя

тия, степень исполнения им финансовых обязательств, резуль

тат анализа сроков погашения дебиторской задолженности,
сохранение уровня доходности, история деловых отношений с
контрагентами; позволяют сделать вывод о минимальных для
инвесторов рисках вложений в ценные бумаги компании.

Риск потери деловой репутации

ПАО «КуйбышевАзот» крайне важна репутация социаль

но-ответственной компании и надежного делового партнера.
Коммуникационная стратегия строится на принципах инфор

мационной открытости и координации социальной политики
с гражданским обществом и позволяет формировать положи

тельное восприятие компании клиентами, деловыми партнера

ми, акционерами, регулирующими органами, общественными
организациями и др. Постоянный мониторинг изменений меж

дународного и российского законодательства обеспечивает
соответствие условий ведения бизнеса нормативно-правовым
требованиям в странах присутствия компании.

Legal risks associated either with changes in requirements for li

censing the Company’s core business or for licensing the rights to
use items subject to trading restrictions (including natural resources)
are estimated by the Company to be insignificant. Changes in court
practice on issues related to the Company’s activities (including li

censing issues) are not expected.

Risks Associated with the Company’s Activity

There are no risks related to the impossibility of extending permits to

use items subject to trading restrictions (including natural resourc

es), or related to the potential liability of PJSC KuibyshevAzot for
third-party debt. There are no anticipated risks associated with a de

crease in the scope of the provided services or contingencies, or with
the failed performance (inadequate performance) of contract obliga

tions by contractors. The financial position of the Company, the effi

ciency with which it meets its financial obligations, the results of an
analysis of repayment periods on receivables, maintaining a steady

rate of return and the history of business relations with contractors
all allow us

to conclude that there is minimum risk to investors from

investment in the Company’s securities.

Reputational Risks

PJSC KuibyshevAzot considers its reputation as a socially re-
sponsible Company and reliable business partner to be extremely

important. The communication strategy is based on information

openness and social policy coordination wit

h civil society and allows

customers, business partners, shareholders, regulatory bodies, pub

lic organisations, etc. to form a positive perception of the Company.

Continuous monitoring of changes in international and Russian legis-
lation ensures compliance of the business environment with the legal

and regulatory requirements in the countries where the Company is
active.

ОРГАНЫ КОРПОРАТИВНОГО УПРАВЛЕНИЯ

Corporate Governance Bodies

ГОДОВОЙ ОТЧЕТ 2020

Высшим органом управления Общества является Общее Со

брание Акционеров. Общее руководство деятельностью ком

пании осуществляет Совет Директоров. Единоличным испол

нительным органом, выполняющим оперативное управление
текущей деятельностью, является Генеральный Директор.

Контроль за финансово-хозяйственной деятельностью Обще

ства осуществляется независимым аудитором ООО «Аудит-По

тенциал», а также Отделом внутреннего аудита Общества. С
2003-2006 г.г. аудит отчетности по международным стандар

там проводился PriceWaterhouseCoopers Audit, с 2007 г. прово

дится компанией Ernst & Young LLC.

Общее Собрание Акционеров

Общее Собрание Акционеров – действует в соответствии с ком

петенцией, предусмотренной российским законодательством, и
созывается Советом Директоров.

К компетенции Общего Собрания Акционеров, в частности, от

носятся следующие ключевые вопросы:

внесение изменений и дополнений в устав Общества или
утверждение устава Общества в новой редакции;
утверждение внутренних документов, регулирующих де

ятельность органов Общества, внесение в них изменений
и дополнений или утверждение таких документов в новой
редакции;
утверждение годового отчета и годовой бухгалтерской (фи

нансовой) отчетности;
распределение прибыли (в том числе о выплате (объявле

нии) дивидендов) и убытков Общества по результатам от

четного года;
избрание Совета Директоров,
утверждении аудитора;
избрание единоличного исполнительного органа.

В отчетном периоде в Обществе было созвано очередное (годо

вое) собрание акционеров. Собрание состоялось по инициативе
Совета Директоров Общества.

Годовое Общее Собрание Акционеров

ПАО «КуйбышевАзот», 19 июня 2020 года

На Годовом Общем Собрании утверждены годовой отчет за
2019 год и годовая бухгалтерская отчетность за 2019 год,
утверждено распределение прибыли и убытков.

Избран Совет Директоров ПАО «КуйбышевАзот», утверждены
аудиторы для подтверждения отчетности по РСБУ, утверждены
внутренние документы Общества в новой редакции: Положе

ние «О Совете Директоров ПАО «КуйбышевАзот», «Об Общем
Собрании Акционеров ПАО «КуйбышевАзот». Все рассмотрен

ные вопросы повестки дня и проекты решений по ним были
предложены Советом Директоров.

Кандидатуры для избрания в члены Совета Директоров вы

двинуты Советом Директоров по рекомендации Комитета по
кадрам, вознаграждениям и социальной политике.

С порядком подготовки, созыва и проведения Общего Собрания
Акционеров можно ознакомиться на сайте Компании kuazot.ru

The supreme Management Body of the Joint Stock Company is the

General Meeting of Shareholders. General management of the Com

pany’s activities is performed by the Board of Directors. The sole ex

ecutive body that performs day-to-day management of the current

activities is the General Director.

Control over the financial and economic activity of the Company is
performed by independent auditor Audit-Potential LLC, as well as by
the Company’s Internal Audit Department. In 2003-2006, auditing
of financial accounting statements in accordance with international
standards was conducted by PriceWaterhouseCoopers, and since
2007 by Ernst & Young LLC.

General Meeting of Shareholders

The General Meeting of Shareholders operates in accordance with
the level of competence as provided for by Russian legislation and it

is convened by the Board of Directors.

The competence of the General Meeting of Shareholders, in particu

lar, includes the following key issues:

Amendments and additions to the Company’s Articles of Asso

ciation or approval of the Company’s Articles of Association in a
new edition;

Approval of internal documents regulating the activities of the

Company’s bodies, amendments and additions to these docu

ments or approval of such documents in a new edition;
Approval of the Annual Report and annual accounting (financial)
statements;
Distribution of profits (including payment (declaration) of divi

dends) and losses of the Company, based on the results of the
reporting year;
Election of the Board of Directors;
Approval of the auditor;
Election of the sole executive body.

In the reporting period, the Company held one regular (annual) Gen

eral Meeting of Shareholders. The meeting was held on the initiative
of the Company’s Board of Directors.

Annual General Meeting of Shareholders

of PJSC KuibyshevAzot, 19 June 2020

At the Annual General Meeting of Shareholders, the Company ap

proved the Annual Report for 2019, the Annual Financial Statements
for 2019 and the distribution of profits and losses.

The Board of Directors at PJSC KuibyshevAzot was elected and the

auditor was approved to confirm the financial statements according
to RAS; the internal documents of the Company in the new edition
were approved: Regulation «On the Board of Directors at PJSC Kuib

yshevAzot» and «On General Meeting of Shareholders of PJSC Kuib

yshevAzot». All the issues of the agenda and corresponding draft de

cisions were proposed by the Board of Directors.

Candidates for positions on the Board of Directors were nominated
by the Board of Directors upon the recommendations of the Commit-

tee for Human Resources, Remuneration and Social Policy.

The procedure for preparing, convening and holding the General Meet

ing of Shareholders is available on the Company’s website at kuazot.ru

2020 ANNUAL REPORT

Совет Директоров

Совет Директоров осуществляет общее руководство деятель

ностью компанию. Совет Директоров контролирует деятель

ность исполнительного органа Общества и осуществляет общее
стратегическое руководство деятельностью Общества, а также
выполняет иные функции, возложенные на него Законодатель

ством Российской Федерации и Уставом Общества. Совет Ди

ректоров избирается Общим Собранием Акционеров и подотче

тен ему. Сведения о составе и работе Совета Директоров и его
комитетов предоставляются акционерам Общества в годовом
отчете и раскрываются на сайте Общества в сети Интернет. В
рамках компетенции, закрепленной в Уставе Общества, Совет
Директоров отвечает за принятие следующих ключевых реше

ний по управлению Обществом:

определение приоритетных направлений деятельности Об

щества и стратегии развития Общества
распределение прибыли
утверждение дивидендной политики и вынесение рекомен

даций по выплате дивидендов;
оценка эффективности системы корпоративного управле

ния и принятие решений по совершенствованию практики
корпоративного управления в Обществе;
одобрение крупных сделок и сделок, в совершении которых
имеется заинтересованность;
иные вопросы, предусмотренные настоящим Уставом и
действующим законодательством Российской Федерации.

В целях осуществления указанной функции в Уставе Общества
за Советом Директоров закреплены такие полномочия, как:

утверждение условий трудового договора с лицом, осу

ществляющим функции единоличного исполнительного ор

гана, включая условия о вознаграждении и иных выплатах;

Права  и  обязанности  членов  Совета  Директоров,  полномочия
Председателя  Совета  Директоров,  а  также  порядок  созыва  и
проведения  заседаний  Совета  Директоров  определены  Поло

жением о Совете Директоров Общества.

Формирование и состав Совета Директоров

Принципы формирования состава Совета Директоров, зало

женные в Уставе и внутренних документах Общества, сформу

лированы с учетом требований действующего корпоративного
законодательства, применимых к Обществу, правил листинга и
рекомендаций российского Кодекса корпоративного управления.

В соответствии с Уставом Общества в состав Совета Директо

ров входят 12 человек.

В 2020 г. в соответствии с решением Годового Общего Собра

ния Акционеров от 19.06.2020 г., в Совет Директоров избраны:

Аникушин Сергей Александрович

– 1967 года рождения,

гражданство  –  Россия,  образование  –  высшее,  занимаемая
должность  –  главный  инженер.  Член  Совета  Директоров  с
26.04.2013г.  Входит  в  состав  Совета  Директоров  ООО  «Линде
Азот Тольятти». Доля в уставном капитале Общества, % – 0,123.
Доля принадлежащих лицу обыкновенных акций Общества, % –
0,125

Ардамаков Сергей Витальевич

– 1953 года рождения, граж

данство – Россия, образование – высшее, занимаемая долж

ность – директор Общества с ограниченной ответственностью
«ВОЛГАТЕХНООЛ». Член Совета Директоров с 1993 года. Доля
в уставном капитале Общества, % – 0,254. Доля принадлежа

щих лицу обыкновенных акций Общества, % – 0,258

The Board of Directors

The Board of Directors performs general management of the Com-

pany’s activities. The Board of Directors oversees the activities of the
executive body of the Company, exercises overall strategic manage

ment of the Company’s activities and performs other functions as set
forth in Russian legislation and the Company’s Articles of Association.

The Board of Directors is elected by the General Meeting of Share-

holders and is accountable to it. Information on the composition and

activities of the Board of Directors and its committees is provided to

the Company’s shareholders in the Annual Report and presented on
the Company’s website on the Internet. Within its authority as set
forth in the Company’s Articles of Association, the Board of Directors

is responsible for the following key decisions regarding management

of the Company:

Determination of the priority areas of the Company’s activities
and development strategy;
Distribution of profits;

Approval of the dividend policy and making recommendations

on the payment of dividends;

Evaluation of the corporate governance system and deci-
sion-making on improving corporate governance practices in our

Company;
Approval of major transactions and related party transactions;

Other issues as set forth in the Articles of Association and the

applicable laws of the Russian Federation.

In order to perform this function in the Articles of Association of the

Company, the Board of Directors has such powers as:

Approval of the terms of employment contract with the person

executing the functions of the sole executive body, including the
terms of remuneration and other payments;

The rights and duties of members of the Board of Directors, the pow

ers of the Chairman of the Board of Directors, as well as the proce

dure for convening and holding meetings of the Board of Directors
are determined by the Regulations on the Board of Directors at the

Company.

Formation and Composition of the Board of Directors

The principles of formation of the Board of Directors set forth in the
Articles of Association and the internal documents of the Company

are formulated in accordance with the requirements of the current

corporate legislation applicable to the Company and the listing rules

and recommendations of the Russian Corporate Governance Code.

In accordance with the Company’s Articles of Association, the Board
of Directors shall consist of 12 members.
In 2020, in accordance with the decision of the Annual Gener

al Meeting of Shareholders of 19 June 2020, the members of the
Board of Directors are:

Sergey A. Anikushin

– born in 1967. Citizenship – Russian. Educa

tion – higher. Current position – Chief Engineer. Member of the Board
of Directors since 26 April 2013.
Member of the Board of Directors at Linde Azot Togliatti LLC.
Share in the Authorised Capital of the Company, % – 0.123.
Share of ordinary shares owned, % – 0.125.

Sergey V. Ardamakov

– born in 1953. Citizenship – Russian. Edu

cation – higher. Current position – Director of VOLGATECHNOOL,
Limited Liability Company.
Member of the Board of Directors since 1993.
Share in the Authorised Capital of the Company, % – 0.254.
Share of ordinary shares owned, % – 0.258.

ГОДОВОЙ ОТЧЕТ 2020

Бобровский Сергей Викторович

– 1946 года рождения, граждан

ство – Россия, образование – высшее, занимаемая должность –
советник по корпоративным отношениям. Член Совета Директо

ров с 1993 года. Входит в состав Советов Директоров: ПАО «Порт
Тольятти», ЗАО «Терминал Тольятти», ЗАО «ППЖТ», ООО «Химтэ

ко». Доля в уставном капитале Общества, % – 0,912. Доля при

надлежащих лицу обыкновенных акций Общества, % – 0,902.

Былинин Андрей Николаевич

– 1964 года рождения, граждан

ство – Россия, образование – высшее, занимаемая должность
– коммерческий директор. Член Совета Директоров с 2007 г.
Входит в состав Совета Директоров ПАО «Порт Тольятти», ООО
ИПК «КуйбышевАзот» (Шанхай), ЗАО «Терминал Тольятти», ООО
Торговая компания «КуйбышевАзот» (Шанхай), ООО «Линде Азот
Тольятти». Доля в уставном капитале Общества, % – 0,420. Доля
принадлежащих лицу обыкновенных акций Общества, % – 0,427

Герасименко Виктор Иванович

– 1950 года рождения, образо

вание – высшее, гражданство – Россия, занимаемая должность
– советник по работе группы компаний «КуйбышевАзот». Член
Совета Директоров с 1993 года. Входит в состав Совета Дирек

торов ООО ИПК «КуйбышевАзот» (Шанхай), ООО Торговая ком

пания «КуйбышевАзот» (Шанхай), ООО «Линде Азот Тольятти».
Доля в уставном капитале Общества, % – 3,272. Доля принад

лежащих лицу обыкновенных акций Общества, % – 3,300

Кудашева Людмила Иосифовна

– 1946 года рождения, обра

зование – среднее специальное, гражданство – Россия, зани

маемая должность – советник. Член Совета Директоров с 1993
года. Доля в уставном капитале Общества, % – 2,099. Доля
принадлежащих лицу обыкновенных акций Общества, % – 2,131

Кудрявцев Виктор Петрович

– 1953 года рождения, образова

ние – высшее, гражданство – Россия, занимаемая должность –
директор Общества с ограниченной ответственностью «ВОЛГА

ФЕРТ» Членом Совета Директоров избирался с 1993 г. по 1999
г. и с 2002 г. по настоящее время. Доля в уставном капитале
Общества, % – 0,247. Доля принадлежащих лицу обыкновен

ных акций Общества, % – 0,251

Огарков Анатолий Аркадьевич

– 1947 года рождения, граждан

ство – Россия, образование – высшее, занимаемая должность
– советник. Член Совета Директоров с 1993 г. Доля в устав

ном капитале Общества, % – 2,298. Доля принадлежащих лицу
обыкновенных акций Общества, % – 2,319

Рачин Константин Геннадьевич

– 1955 года рождения, граж

данство – Россия, образование – высшее, занимаемая долж

ность – временно неработающий. Член Совета Директоров с
1993 года. Доля в уставном капитале Общества, % – 0,121. Доля
принадлежащих лицу обыкновенных акций Общества, % – 0,123

Рыбкин Дмитрий Васильевич

– 1964 года рождения, граждан

ство – Россия, образование – высшее, занимаемая должность
– директор по маркетингу и стратегическому планированию.
Член Совета Директоров с 2014 года. Входит в состав Совета
Директоров ООО ИПК «КуйбышевАзот» (Шанхай), ООО Торго

вая компания «КуйбышевАзот» (Шанхай), ООО «Волгалон Лими

тед». Доля в уставном капитале Общества, % – 0,287. Доля при

надлежащих лицу обыкновенных акций Общества, % – 0,291

Туманов Сергей Александрович

– 1976 года рождения, граж

данство – Россия, образование – высшее, занимаемая долж

ность – Председатель профкома ПАО «КуйбышевАзот». Член
Совета Директоров с 2013 года. Доля в уставном капитале Об

щества, % – 0,003. Доля принадлежащих лицу обыкновенных
акций Общества, % – 0,003

Sergey V. Bobrovsky

– born in 1946. Citizenship – Russian. Educa

tion – higher. Current position – Corporate Relations Advisor. Mem

ber of the Board of Directors since 1993. Member of the Board of Di

rectors at PJSC Port Togliatti, CJSC Terminal Togliatti, CJSC PPZgT,
Khimteko LLC.
Share in the Authorised Capital of the Company, % – 0.912.
Share of ordinary shares owned, % – 0.902.

Andrey N. Bylinin

– born in 1964. Citizenship – Russian. Education –

higher. Current position – Commercial Director. Member of the Board
of Directors since 2007. Member of the Board of Directors at PJSC
Port Togliatti, KuibyshevAzot Engineering Plastics (Shanghai) LLC,
CJSC Terminal Togliatti, KuibyshevAzot Trading Co., Ltd. (Shanghai),
Linde Azot Togliatti LLC.
Share in the Authorised Capital of the Company, % – 0.420.
Share of ordinary shares owned, % – 0.427.

Viktor I. Gerasimenko

– born in 1950. Education – higher.Citizen

ship – Russian. Current position – Advisor on KuibyshevAzot Group
Operations. Member of the Board of Directors since 1993.Member

of the Board of Directors at KuibyshevAzot Engineering Plastics

(Shanghai) LLC, KuibyshevAzot Trading Co., Ltd. (Shanghai), Linde
Azot Togliatti LLC.
Share in the Authorised Capital of the Company, % – 3.272.
Share of ordinary shares owned, % – 3.300.

Lyudmila I. Kudasheva

– born in 1946. Education - secondary. Citi

zenship – Russian. Current position – Advisor. Member of the Board
of Directors since 1993.
Share in the Authorised Capital of the Company, % – 2.099.
Share of ordinary shares owned, % – 2.131.

Viktor P. Kudryavtsev

– born in 1953. Education – higher. Citizen

ship – Russian. Current position – Director of VOLGAFERT LLC.

Member of the Board of Directors from 1993 to 1999 and from 2002

to date.
Share in the Authorised Capital of the Company, % – 0.247.
Share of ordinary shares owned, % – 0.251.

Anatoly A. Ogarkov

– born in 1947. Citizenship – Russian. Educa

tion – higher. Current position – Advisor. Member of the Board of Di

rectors since 1993.
Share in the Authorised Capital of the Company, % – 2.298.
Share of ordinary shares owned, % – 2.319.

Konstantin G. Rachin

– born in 1955. Citizenship – Russian. Educa

tion – higher. Current position – temporarily unemployed. Member of
the Board of Directors since 1993.
Share in the Authorised Capital of the Company, % – 0.121.
Share of ordinary shares owned, % – 0.123.

Dmitry V. Rybkin

– born in 1964. Citizenship – Russian. Education –

higher. Current position – Director for Marketing and Strategic Plan

ning. Member of the Board of Directors since 2014. Member of the
Board of Directors at KuibyshevAzot Engineering Plastics (Shanghai)
LLC, KuibyshevAzot Trading Co., Ltd. (Shanghai), Volgalon Limited
LLC.
Share in the Authorised Capital of the Company, % – 0.287.
Share of ordinary shares owned, % – 0.291.

Sergey A. Tumanov

– born in 1976. Citizenship – Russian. Educa-

tion – higher. Current position – Chairman of the Trade Union
Committee at PJSC KuibyshevAzot. Member of the Board of
Directors since 2013.
Share in the Authorised Capital of the Company, % – 0.003.
Share of ordinary shares owned, % – 0.003.

2020 ANNUAL REPORT

Шульженко Юрий Григорьевич

– 1941 года рождения, граж

данство – Россия, образование – высшее, занимаемая долж

ность – советник. Член Совета Директоров с 1993 г. Входит в
состав Совета Директоров ОАО «Порт Тольятти». Доля в устав

ном капитале Общества, % – 2,404. Доля принадлежащих лицу
обыкновенных акций Общества, % - 2,422

На первом заседании Совета Директоров 22 июня 2020 года
избраны:

председатель Совета Директоров –

Герасименко Виктор Иванович

Заместитель Председателя Совета Директоров –

Бобровский Сергей Викторович

назначен секретарь Совета Директоров –

Шанина Наталья Владимировна

Yuri G. Shulzhenko

– born in 1941. Citizenship – Russian. Education –

higher. Current position – Advisor. Member of the Board of Directors
since 1993. Member of the Board of Directors at PJSC Port Togliatti.
Share in the Authorised Capital of the Company, % – 2.404.
Share of ordinary shares owned, % – 2.422.

At the first meeting of the Board of Directors on 22 June 2020, the
following persons were elected:

Chairman of the Board of Directors –

Viktor I. Gerasimenko

Deputy Chairman of the Board of Directors –

Sergey V. Bobrovsky

Natalia V. Shanina

was appointed as Secretary of the Board of

Directors

Общий состав Совета Директоров – 12 человек.

В отчетном периоде Совет Директоров провел 12 заседаний –
8 в очной и 4 в заочной форме, на заседаниях Совета Директо

ров рассмотрено 69 вопросов, принято 69 решений.

Советом Директоров ПАО «КуйбышевАзот» были рассмотрены
следующие вопросы:

утверждение списка кандидатов в Совет Директоров;
выбор кандидатуры аудитора Общества;
избрание Председателя Совета Директоров и его замести

теля, а также назначение секретаря Совета Директоров;
формирование состава комитетов Совета Директоров и на

значение их руководителей;
рассмотрены вопросы об итогах деятельности и исполне

нии бюджета за период 3, 6, 9 месяцев 2020 года;
об итогах деятельности дочерних и зависимых Общества за
период 19 год, 3, 6, 9 месяцев 2020 г.;
об Информационной политике Общества;
утверждение бюджета ПАО «КуйбышевАзот» на 2021 год;
о выполнении «Приоритетных направлений деятельности
Общества на 2016-2020 гг.»;
утверждение «Приоритетных направлений деятельности
Общества на 2021-2025 гг.»;
о соблюдении Обществом рекомендаций Кодекса корпора

тивного управления;
об участии и прекращении участия ПАО ««КуйбышевАзот»
в других организациях;
созыв Годового Общего Собрания Акционеров, рассмо

трение  предложений  и  утверждение  повестки  дня  Общих
Собраний  Акционеров,  а  также  утверждение  документов,
регламентирующих их подготовку и проведение;
рассмотрение  годовой  бухгалтерской  (финансовой)  отчет

ности за 2020 год;
предварительное утверждение распределения прибыли и
убытков, в том числе выплата дивидендов по результатам
2019 года;
о согласии на совершение Обществом сделок, в соверше

нии которых имеется заинтересованность;

The Board of Directors shall consist of 12 persons.

In the reporting period, the Board of Directors held 12 meetings, out of
which 8 meetings were held in presentia and 4 meetings in absentia;

69 issues were considered at the meetings of the Board of Directors

and 69 decisions were taken.

The Board of Directors at PJSC KuibyshevAzot considered the fol-

lowing issues:

Approval of the list of candidates to the Board of Directors;
Selection of the Company’s auditor;

Election of the Chairman of the Board of Directors and their dep-

uty, and appointment of the secretary of the Board;

Formation of the committees of the Board of Directors and ap-

pointment of their managers;

Issues related to the Company results and execution of budget

for the periods of 3, 6 and 9 months of 2020;
The results of the activities of subsidiaries and affiliates of the
Company for the period 2019 and 3, 6, 9 months of 2020;
Information Policy of the Company;
Approval of the budget of PJSC KuibyshevAzot for 2020;
Implementation of the «PJSC KuibyshevAzot Development Pri

orities for 2016-2020»;
Approval of the «PJSC KuibyshevAzot Development Priorities for
2021-2025»;
The Company’s compliance with the recommendations of the
Corporate Governance Code;

The participation and termination of participation of PJSC Kuiby-

shevAzot in other organisations;

Convening of Annual and Extraordinary General Meetings of

Shareholders, consideration of proposals and approval of the

agenda of the General Meetings of Shareholders and approval of

documents regulating their preparation and holding;
Review of annual accounting (financial) statements for 2020;
Preliminary approval of the distribution of profits and losses, in

cluding payment of dividends, based on the 2019 results;

Consent to the completion of related party transactions by the

Company;

ОТЧЕТ О РАБОТЕ СОВЕТА ДИРЕКТОРОВ

Report of the Board of Directors

утверждение плана работы Отдела внутреннего аудита в
2020 году, согласование Положения «Об Отделе внутрен

него аудита ПАО «КуйбышевАзот»;
рассмотрение аудиторских заключений;
утверждение договора с аудитором;
утверждены  проекты  внутренних  документов  Общества
в новой редакции: Положений «О Совете Директоров ПАО
«КуйбышевАзот»,  «Об  Общем  Собрании  Акционеров  ПАО
«КуйбышевАзот»;
утверждение  отчета  о  соблюдении  Обществом  Кодекса
корпоративного управления;
об  утверждении  Положения  «Об  оценке  эффективности
деятельности  Совета  Директоров  ПАО  «КуйбышевАзот»,
«Программы ознакомительных мероприятий для вновь из

бранных членов Совета Директоров ПАО «КуйбышевАзот»;
о мерах по преодолению ПАО «КуйбышевАзот» кризиса в
период эпидемии коронавирусной инфекции и резкого сни

жения цен на нефть;
о реализации Положения «О системе управления рисками и
внутреннего контроля ПАО «КуйбышевАзот»;
о реализации размещенных акций ПАО «КуйбышевАзот», на

ходящихся в распоряжении Общества (казначейских акций).

Approval of the work plan of the Internal Audit Department in

2020, approval of the Regulation «On the Internal Audit Depart

ment of PJSC KuibyshevAzot»;
Review of audit reports;
Approval of the agreement with the auditor;
Approval of the draft internal documents of the Company (new
edition): Regulations «On the Board of Directors at PJSC Kuiby

shevAzot» and «On General Meeting of Shareholders of PJSC
KuibyshevAzot»;

Approval of a report on the compliance of the Company with the

requirements of the Corporate Governance Code;
Approval of the Regulations «On assessing the effectiveness of
the Board of Directors at PJSC KuibyshevAzot», «Programme for

familiarisation events for newly elected members of the Board of

Directors at PJSC KuibyshevAzot»;

Measures for PJSC KuibyshevAzot to overcome the crisis during
the period of the coronavirus epidemic and the sharp decline in

oil prices;
The implementation of the Regulation «Risk management and in

ternal control system at PJSC KuibyshevAzot»;

The sale of placed shares of PJSC KuibyshevAzot held by the

Company (treasury shares).

Участие в заседаниях Совета Директоров и комитетах

Costs of labour protection and fire safety measures, thous. RUB

Аникушин Сергей Александрович

Sergey A. Anikushin

Ардамаков Сергей Витальевич

Sergey V. Ardamakov

Бобровский Сергей Викторович

Sergey V. Bobrovsky

Былинин Андрей Николаевич

Andrey N. Bylinin

Герасименко Виктор Иванович

Viktor I. Gerasimenko

Кудашева Людмила Иосифовна

Lyudmila I. Kudasheva

Кудрявцев Виктор Петрович

Viktor P. Kudryavtsev

Огарков Анатолий Аркадьевич

Anatoly A. Ogarkov

Рачин Константин Геннадьевич

Konstantin G. Rachin

Рыбкин Дмитрий Васильевич

Dmitry V. Rybkin

Туманов Сергей Александрович

Sergey A. Tumanov

Шульженко Юрий Григорьевич

Yuri G. Shulzhenko

Совет

Директоров

The Board

of Directors

Комитет

по аудиту

Audit

Committee

Комитет

по кадрам,

вознаграждениям

и социальной

политике

Committee for

Human Resources,

Remuneration and

Social Policy

Комитет по

стратегическому

развитию

Committee

for Strategic

Development

Комитет

по корпоративному

управлению, работе

с акционерами

и общественностью

Committee for Corporate

Management, Relations with

Shareholders and the Public

ГОДОВОЙ ОТЧЕТ 2020

В течение 2020 года членами Совета Директоров были совер

шены следующие сделки с акциями Общества:

During 2020, the members of the Board of Directors concluded the
following transactions with the Company’s shares:

Комитеты Совета Директоров

В составе Совета Директоров ПАО «КуйбышевАзот» сформиро

ваны Комитет по аудиту, Комитет по кадрам, вознаграждениям
и социальной политике, Комитет по стратегическому развитию и
Комитет по корпоративному управлению, работе с акционерами
и общественностью, которые имеют важное значение для фор

мирования развитой системы корпоративного управления Обще

ства. Комитеты осуществляют предварительное рассмотрение
наиболее важных вопросов деятельности Общества, относящих

ся к компетенции Совета Директоров, и готовят рекомендации для
принятия Советом Директоров решений по ключевым вопросам.

Комитет по аудиту

Основной задачей Комитета является предварительное рас

смотрение и подготовка соответствующих рекомендаций по
вопросам, связанным с:

подтверждением достоверности отчетности о финансово-хо

зяйственной деятельности, бухгалтерской (финансовой) от

чётности и консолидированной финансовой отчётности;
функционированием системы управления рисками и вну

треннего контроля;
проведением внутреннего и внешнего аудита;
Работой по противодействию противоправным и(или) недо

бросовестным действиям работников Общества и иных лиц;

Состав Комитета, избранного 22 июня 2020 года:
Л.И. Кудашева (Председатель Комитета)
С.В. Бобровский
А.Н. Былинин

Committees of the Board of Directors

Within the Board of Directors at PJSC KuibyshevAzot the following
committees have been created: Audit Committee, Committee for
Human Resources, Remuneration and Social Policy, Committee for
Strategic Development and Committee for Corporate Management,
Relations with Shareholders and the Public, which are crucial for the
formation of the Company’s developed corporate governance sys

tem. The committees carry out preliminary assessment of all the
most important matters of the Company’s activities within the com

petence of the Board of Directors and prepare recommendations for

the Board of Directors to make a decision on key matters.

Audit Committee

The main objective of the Audit Committee is to carry out preliminary
assessment and preparation of the relevant recommendations as-

sociated with:

Confirmation of the reliability of reports on financial and econom

ic activities, accounting (financial) statements and consolidated
financial statements;
Functioning of the risk management and internal control system;
Conducting internal and external audits;
Activities to counteract unlawful and/or unfair actions of the
Company’s employees and other persons.

Members of the Committee elected on 22 June 2020:
L.I. Kudasheva (Chairman of the Committee)
S.V. Bobrovsky
A.N. Bylinin

Информация об изменении размера долей участия членов Совета Директоров в уставном капитале ПАО «КуйбышевАзот»

и долей принадлежащих им обыкновенных акций Общества

Information on the change in the size of the shares of the members of the Board of Directors in the authorised capital of PJSC KuibyshevAzot

and the shares of the Company’s ordinary stocks owned by them

Дата

сделки

Date of

transaction

Фамилия, имя, отчество
члена Совета Директоров

Full name of the Board Member

Содержание сделки,

совершенной с акциями Общества

(покупка,/продажа/дарение/иное)

Type of transaction concluded with

the Company’s shares

(purchase/sale/donation/other)

Категория (тип) и количество акций,

являющихся предметом сделки

Category (type) and number of shares

that are the subject of the transaction

2020 ANNUAL REPORT

Герасименко Виктор Иванович

Viktor I. Gerasimenko

Бобровский Сергей Викторович

Sergey V. Bobrovsky

Рыбкин Дмитрий Васильевич

Dmitry V. Rybkin

31.01.2020

25.03.2020

06.07.2020

31.08.2020

06.10.2020

04.12.2020

28.12.2020

25.03.2020

Покупка /

Purchase

Покупка /

Purchase

Покупка /

Purchase

Покупка /

Purchase

Покупка /

Purchase

Покупка /

Purchase

Покупка /

Purchase

Продажа /

Sale

Продажа /

Sale

Обыкновенные /

Ordinary /

100 000

Обыкновенные /

Ordinary /

22 000

Обыкновенные /

Ordinary /

100 000

Обыкновенные /

Ordinary /

13 650

Обыкновенные /

Ordinary /

35 856

Обыкновенные /

Ordinary /

4 727

Обыкновенные /

Ordinary /

315 000

Обыкновенные /

Ordinary /

200 000

Обыкновенные /

Ordinary /

22 000

Комитет по аудиту провел 5 заседаний, на которых рассмотре

ны следующие вопросы:

1. О рекомендациях Совету Директоров ПАО «КуйбышевАзот»
по вопросу «О кандидатуры независимого аудитора Общества
на 2020 г.».
2. О рекомендациях Совету Директоров ПАО «КуйбышевАзот»
по вопросу «Об предварительном утверждении годовой бух

галтерской  отчетности,  распределения  прибыли,  в  том  числе
выплате дивидендов, и убытков по результатам 2019 года».
3. О рекомендациях Совету Директоров ПАО «КуйбышевАзот»
по вопросу «Об итогах деятельности ПАО «КуйбышевАзот за I
квартал 2020 г.».
4. О рекомендациях Совету Директоров ПАО «КуйбышевАзот»
по  вопросу  «Об  итогах  деятельности  и  исполнении  бюджета
ПАО «КуйбышевАзот» за I полугодие 2020 г».
5.  О  рассмотрении  Отчета  Отдела  внутреннего  аудита  ПАО
«КуйбышевАзот» за I полугодие 2020 г.
6. О рекомендациях Совету Директоров ПАО «КуйбышевАзот»
по  вопросу  «Об  итогах  деятельности    и  исполнении  бюджета
ПАО «КуйбышевАзот» за 9 месяцев 2020 г.».
7. О рекомендациях Совету Директоров ПАО «КуйбышевАзот»
по вопросу «О работе независимого аудитора Общества – ООО
фирма «Аудит-Потенциал».

Комитет по стратегическому развитию

Основными задачами Комитета являются предварительное
рассмотрение вопросов, связанных со стратегическим разви

тием (планированием) Общества, подготовка рекомендаций Со

вету Директоров в области определения приоритетных направ

лений деятельности и стратегии развития Общества.

Формирование состава Комитета (избрание членов и Председа

теля Комитета) осуществляется Советом Директоров Общества
из числа членов Совета Директоров.

Состав Комитета, избранного 22 июня 2020 года:
В.П. Кудрявцев (Председатель Комитета)
С.А. Аникушин
А.А. Огарков
С.А. Ардамаков
Д.В. Рыбкин
Ю.Г. Шульженко

The Audit Committee held 5 meetings, which addressed the follow

ing issues:

1. Recommendations to the Board of Directors at PJSC KuibyshevA

zot regarding the issue «On the candidacy of an independent auditor
of the Company for 2020».
2. Recommendations to the Board of Directors at PJSC KuibyshevA

zot on the issue «On preliminary approval of the annual financial
statements, distribution of profits, including the payment of divi

dends, and losses based on the results of 2019».
3. Recommendations to the Board of Directors at PJSC KuibyshevA

zot on the issue «On the Results of Activities and Budget Implemen

tation at PJSC KuibyshevAzot for Q1 2020».
4. Recommendations to the Board of Directors at PJSC KuibyshevA

zot on the issue «On the Results of Activities and Budget Implemen

tation at PJSC KuibyshevAzot for the first half of 2020».
5. Review the Report of the Internal Audit Department of PJSC Kuib

yshevAzot for the first half of 2020.
6. Recommendations to the Board of Directors at PJSC KuibyshevA

zot on the issue «On the Results of Activities and Budget Implemen

tation at PJSC KuibyshevAzot for the 9 months of 2020».
7. Recommendations to the Board of Directors at PJSC KuibyshevA

zot on the issue «On the work of the independent auditor of the Com

pany - Audit-Potential LLC».

Committee for Strategic Development

The main objective of the Committee is to hold preliminary reviews

of all issues related to strategic development (planning) in the Com

pany, preparation of recommendations to the Board of Directors on

determining priority areas of activities and the development strategy

of the Company.

The formation of the Committee (election of members and the Chair

man of the Committee) is performed by the Board of Directors at the
Company from among the members of the Board of Directors.

Members of the Committee elected on 22 June 2020:
V.P. Kydryavtsev (Chairman of the Committee)
S.A. Anikushin
A.A. Ogarkov
S.A. Ardamakov
D.V. Rybkin
Y.G. Schulzhenko

ГОДОВОЙ ОТЧЕТ 2020

В отчетном году Комитет по стратегическому развитию провел
7 заседаний, на которых рассмотрены следующие вопросы:

1. О рекомендациях Совету Директоров ПАО «КуйбышевАзот»
по вопросу «Об итогах деятельности дочерних и зависимых Об

ществ по итогам 2019 года».
2. О рекомендациях Совету Директоров ПАО «КуйбышевАзот»
по вопросу «О предварительном утверждении годового отчета
за 2019 г.».
3. О рекомендациях Совету Директоров ПАО «КуйбышевАзот»
по вопросу «Об утверждении годовой бухгалтерской отчетно

сти , распределения прибыли, в том числе выплате дивидендов,
и убытков по результатам 2019 г.».
4. О рекомендациях Совету Директоров ПАО «КуйбышевАзот»
по  вопросу  «Об  итогах  деятельности    и  исполнении  бюджета
ПАО «КуйбышевАзот» за I квартал 2020 г.».
5. О рекомендациях Совету Директоров ПАО «КуйбышевАзот»
по вопросу «Отчет Генерального Директора ООО «Волгатехно

ол» об итогах деятельности Общества с начала деятельности
компании по 2019 год».
6. О рекомендациях Совету Директоров ПАО «КуйбышевАзот»
по вопросу «О согласовании выдвижения кандидатуры для
избрания единоличным исполнительным органом ООО «Волга

техноол».
7. О рекомендациях Совету Директоров ПАО «КуйбышевАзот»
по вопросу «Отчет директора ООО «СВЭСКО» об итогах дея

тельности Общества за период 2019 -2020 гг.».
8. О рекомендациях Совету Директоров ПАО «КуйбышевАзот»
по вопросу «О согласовании выдвижения кандидатуры для
избрания единоличным исполнительным органом ООО «СВЭ

СКО».
9. О рекомендациях Совету Директоров ПАО «КуйбышевАзот»
по вопросу «О согласовании выдвижения кандидатуры для из

брания единоличным исполнительным органом ООО «ТХИ».
10. О рекомендациях Совету Директоров ПАО «КуйбышевАзот»
по вопросу «О заключении договора на получение субсидиру

емого кредита».
11. О рекомендациях Совету Директоров ПАО «КуйбышевАзот»
по вопросу «Об итогах деятельности и исполнении бюджета за
I полугодие 2020 г.».
12. О рекомендациях Совету Директоров ПАО «КуйбышевАзот»
по  вопросу  «Информация  об  итогах  деятельности  дочерних  и
зависимых Обществ за 1 полугодие 2020 г.».
13. О рекомендациях Совету Директоров ПАО «КуйбышевАзот»
по вопросу «Об итогах деятельности и исполнении бюджета за
9 месяцев 2020г.».
14. О рекомендациях Совету Директоров ПАО «КуйбышевАзот»
по вопросу «Об итогах деятельности дочерних компаний за   9
месяцев 2020г.».
15. О рекомендациях Совету Директоров ПАО «КуйбышевАзот»
по вопросу «Бюджет и смета развития ПАО «Куйбышевазот» на
2021 год».
16. О рекомендациях Совету Директоров ПАО «КуйбышевАзот»
по  вопросу  «Отчет  о  выполнении  приоритетной  деятельности
ПАО «КуйбышевАзот» за 2016-2020гг.».
17. О рекомендациях  Совету Директоров ПАО «КуйбышевАзот»
по  вопросу  «Приоритетные  направления  деятельности  ПАО
«КуйбышевАзот» на 2021-2025 гг.».
18. О рекомендациях  Совету Директоров ПАО «КуйбышевАзот»
по вопросу «О предварительном одобрении реализации проек

та Строительство крупнотоннажного агрегата слабой азотной
кислоты и стадии нейтрализации мощностью 1600 тн/сутки».
19. О рекомендациях Совету Директоров ПАО «КуйбышевАзот»
по вопросу «Об участии Общества в другой организации».

In the reporting year, the Committee for Strategic Development held
7 meetings, which addressed the following issues:

1. Recommendations to the Board of Directors at PJSC KuibyshevA

zot on the issue «On the results of the activities of subsidiaries and
affiliates at year end 2019».
2. Recommendations to the Board of Directors at PJSC KuibyshevA

zot on the issue «On preliminary approval of the Annual Report
2019».
3. Recommendations to the Board of Directors at PJSC KuibyshevA

zot on the issue «On preliminary approval of the annual financial
statements, distribution of profits, including the payment of divi

dends, and losses at year end 2019».
4. Recommendations to the Board of Directors, PJSC KuibyshevAzot
on the issue «On the Results of Activities and Budget Implementation
at PJSC KuibyshevAzot for Q1 2020».
5. Recommendations to the Board of Directors at PJSC KuibyshevA

zot on the issue «Progress Report of the General Director of Volgat

echnool LLC from the beginning of the Company’s activities to 2019».
6. Recommendations to the Board of Directors at PJSC KuibyshevA

zot on the issue «On approval of a candidacy for election as the sole
executive body of Volgatechnool LLC».
7. Recommendations to the Board of Directors at PJSC KuibyshevA

zot on the issue «Report of the Director of SVESKO LLC on the results
of its activities for the period of 2019-2020».
8. Recommendations to the Board of Directors at PJSC KuibyshevA

zot on the issue «On approval of a candidacy for election as the sole
executive body of SVESCO LLC».
9. Recommendations to the Board of Directors at PJSC KuibyshevA

zot on the issue «On approval of a candidacy for election as the sole
executive body of TCI LLC».
10. Recommendations to the Board of Directors at PJSC Kuiby

shevAzot on the issue «On the conclusion of an agreement for ob

taining a subsidised loan».
11. Recommendations to the Board of Directors, PJSC KuibyshevAzot
on the issue «On the Results of Activities and Budget Implementation
for the first half of 2020».
12. Recommendations to the Board of Directors at PJSC Kuiby

shevAzot on the issue «Information on the results of activities of sub

sidiaries and affiliates for the first half of 2020».
13. Recommendations to the Board of Directors at PJSC Kuiby

shevAzot on the issue «On the results of activities and budget imple

mentation for 9 months of 2020».
14. Recommendations to the Board of Directors, PJSC KuibyshevA

zot on the issue «On results of activities and budget implementation
by subsidiaries for 9 months of 2020».
15. Recommendations to the Board of Directors at PJSC Kuiby

shevAzot on the issue «Budget and estimate for the development of
PJSC KuibyshevAzot in 2021».
16. Recommendations to the Board of Directors at PJSC Kuiby

shevAzot on the issue «Report on the implementation of PJSC Kuib

yshevAzot Development Priorities for 2016-2020».
17. Recommendations to the Board of Directors at PJSC KuibyshevA

zot on the issue «PJSC KuibyshevAzot Development Priorities for
2021-2025».
18. Recommendations to the Board of Directors at PJSC Kuiby

shevAzot on the issue «On preliminary approval of the project for the

construction of a large-scale weak nitric acid unit and neutralisation

stage with a capacity of 1600 MT/day».
19. Recommendations to the Board of Directors at PJSC Kuiby

shevAzot on the issue «On participation of the Company in other
organisations».

2020 ANNUAL REPORT

ГОДОВОЙ ОТЧЕТ 2020

Комитет по кадрам, вознаграждениям и социальной политике

Основной целью Комитета является оказание содействия Со

вету Директоров Общества в определении кадровой политики,
политики по вознаграждению Совета Директоров, исполни

тельных органов и иных ключевых руководящих работников,
социальной политики Общества и контроль за их реализацией.

Состав Комитета, избранного 22 июня 2020 года:
Комитет состоит из членов Совета Директоров:
С.А. Туманов (Председатель Комитета)
В.И. Герасименко
А.А. Огарков
К.Г. Рачин

В отчетном году Комитет по кадрам, вознаграждениям и соци

альной политике провел 3 заседания.
Рассмотрены следующие вопросы:
1. О количественном составе Совета Директоров ПАО «Куйбы

шевАзот».
2.  О  кандидатурах  для  избрания  в  состав  Совета  Директоров
ПАО «КуйбышевАзот».
3.  О  рассмотрении  перечня  Ключевых  руководителей  ПАО
«КуйбышевАзот».
4.  Об  эффективности  действующей  системы  вознаграждения
единоличного  исполнительного  органа  (Генерального  Дирек

тора), Ключевых руководителей Общества и членов Совета Ди

ректоров.
5. О соблюдении рекомендаций Кодекса корпоративного
управления.
6. О разработке проекта Положения «Об оценке эффективности
деятельности Совета Директоров ПАО «КуйбышевАзот» ;
7. О разработке проекта «Программы ознакомительных меро

приятий для вновь избранных членов Совета Директоров ПАО
«КуйбышевАзот».

Комитет по корпоративному управлению,

работе с акционерами и общественностью

Основные задачи Комитета по корпоративному управлению,
работе с акционерами и общественностью связаны с корпора

тивным управлением Общества и подготовкой рекомендаций
Совету Директоров в области, совершенствования системы и
практики корпоративного управления.
Формирование состава Комитета (избрание членов и Председа

теля Комитета) осуществляется Советом Директоров Общества
из числа членов Совета Директоров.

Состав Комитета, избранного 22 июня 2020 года:
С.В. Бобровский (председатель Комитета)
В.И. Герасименко
Ю.Г. Шульженко

В отчетном году Комитет провел 4 заседания и рассмотрел сле

дующие вопросы:
1. О подготовке организационного заседания Совета Директо

ров (избрание Председателя Совета Директоров, заместителя
Председателя и секретаря, о создании комитетов, утверждения
их руководителей ).
2. Рассмотрен план работы Совета Директоров на период 2019-
2020гг.
3. О подготовке Годового Общего Собрания Акционеров Обще

ства» по итогам 2019 года и о проекте Устава ПАО «Куйбышев-
Азот» в новой редакции.
4. О мероприятиях по совершенствованию Кодекса корпора

тивного управления.
5. Рассмотрены и рекомендованы Совету Директоров ПАО
«КуйбышевАзот» к утверждению проекты новой редакции По

ложений о комитетах Совета Директоров Общества.

Committee for Human Resources, Remuneration and Social Policy

The main goal of the Committee is to assist the Board of Directors

at the Company in determining the personnel policy, the policy on
remuneration of the Board of Directors, executive bodies and other
key executives, social policy of the Company and control over their
implementation.

Members of the Committee elected on 22 June 2020:
The Committee consists of the members of the Board of Directors:
S.A. Meytis (Chairman of the Committee)
V.I. Gerasimenko
A.A. Ogarkov
K.G. Rachin

The Committee for Human Resources, Remuneration and Social
Policy held 3 meetings in the reporting period.
The following issues were addressed:
1. The number of members of the Board of Directors at PJSC Kuib

yshevAzot;
2. Candidates for election to the Board of Directors at PJSC Kuiby

shevAzot;
3. Review of the list of top managers of PJSC KuibyshevAzot;
4. The effectiveness of the current remuneration system for the sole
executive body (General Director), top managers of the Company
and members of the Board of Directors;
5. The Company’s compliance with the recommendations of the
Corporate Governance Code;
6. Development of the draft Regulation «On assessment of the effec

tiveness of the Board of Directors at PJSC KuibyshevAzot»;
7. Development of the project «Programme for familiarisation events

for newly elected members of the Board of Directors at PJSC Kuib-

yshevAzot».

Committee for Corporate Management,

Relations with Shareholders and the Public

The main goals of the Committee for Corporate Management, Rela

tions with Shareholders and the Public are related to issues of cor-
porate governance of the Company and preparation of recommen-
dations to the Board of Directors in the area of improving corporate

governance system and practices.
The formation of the Committee (election of members and the Chair

man of the Committee) is performed by the Board of Directors at the
Company from among the members of the Board of Directors.

Members of the Committee elected on 22 June 2020:
S.V. Bobrovsky (Chairman of the Committee)
V.I. Gerasimenko
Y.G. Schulzhenko

In the reporting year, the Committee held 4 sessions and considered
the following issues:
1. Preparing for the organisational meeting of the Board of Directors
(election of Chairman of the Board of Directors, Deputy Chairman and
Secretary, formation of committees and their managers).
2. Work plan of the Board of Directors for 2019-2020.
3. Preparation of the Annual General Meeting of Shareholders of the

Company and the draft of the revised Articles of Association of PJSC

KuibyshevAzot.
4. Measures of the Corporate Governance Code improvement.
5. A draft revision of the Regulations on the committees of the Board

of Directors at the Company was reviewed and recommended to the

Board of Directors at PJSC KuibyshevAzot.

2020 ANNUAL REPORT

Информация о совершенных Обществом сделках и их количе

стве содержится в «Отчете о заключенных ПАО «Куйбышев-
Азот» в 2020 году сделках, в совершении которых имеется за

интересованность» от 10 марта 2021 года и размещена на сайте
ПАО «КуйбышевАзот» по адресу kuazot.ru/invest.

Указанный отчет утвержден Советом Директоров Общества
18 марта 2021 года.

Крупные сделки

В отчетном 2020 году Общество крупные сделки не совер

шало.

Information for the reporting period on the related party transactions

and their quantity is contained in the «Report on Related Party Trans

actions of PJSC KuibyshevAzot in 2020» dated 10 March 2021 and
is available on the website of PJSC KuibyshevAzot at http://www.
kuazot.ru/invest.

The report was approved by the Board of Directors at the Company

on 18 March 2021.

Major Transactions

In the reporting year 2020, the Company did not make any major
transactions.

Единоличным исполнительным органом, выполняющим опе

ративное управление текущей деятельностью, является Ге

неральный Директор. К компетенции единоличного исполни

тельного органа Общества относятся все вопросы руководства
текущей деятельностью Общества, за исключением вопросов,
отнесенных к компетенции Общего Собрания Акционеров и Со

вета Директоров Общества.

Единоличный исполнительный орган организует выполнение
решений Общего Собрания Акционеров и Совета Директоров
Общества.

С 2015 года Генеральным Директором ПАО «КуйбышевАзот»
является Герасименко Александр Викторович, 1975 года
рождения, гражданство – Россия, образование – высшее. А.В.
Герасименко вновь переизбран на должность Генерального Ди

ректора Годовым Общим Собранием Акционеров, состоявшим

ся 26.04.2019 г.

The sole executive body that performs day-to-day management

of the current activities is the General Director. The competence

of the sole executive body of the Company includes all matters

related to management of the Company’s current activities, with

the exception of matters referred to the competence of the Gen-
eral Meeting of Shareholders and the Board of Directors at the

Company.

The sole executive body organises implementation of decisions of
the General Meeting of Shareholders and the Board of Directors at

the Company.

Since 2015, Aleksander V. Gerasimenko, born in 1975, with Russian
citizenship and higher education, has been the General Director of
PJSC KuibyshevAzot. A.V. Gerasimenko was re-elected to the post

of General Director at the Annual General Meeting of Shareholders

held on 26 April 2019.

ИНФОРМАЦИЯ О СДЕЛКАХ, в совершении которых

имеется заинтересованность, и крупных сделках

Information on Related Party Transactions and Major Transactions

ЕДИНОЛИЧНЫЙ ИСПОЛНИТЕЛЬНЫЙ ОРГАН

Sole Executive Body

В соответствии с принятой в Обществе практикой в области воз

награждений члены Совета Директоров получают вознаграж

дение непосредственно за участие в работе Совета Директоров
и исполнение возложенных на них функций. Порядок опреде

ления размеров вознаграждений установлен Положением «О
вознаграждениях и компенсациях членам Совета Директоров»
(далее Положение), а также «Политикой по вознаграждению и
возмещению расходов членов исполнительных органов и клю

чевых руководящих должностных» (пр. СД N

4 от 03.08.2018г.),

далее Политика.

Положение по вознаграждению и возмещению расходов членов
Совета Директоров и Политика по вознаграждению исполни

тельных органов и иных ключевых руководящих должностных
лиц ПАО «КуйбышевАзот» разработана в соответствии с дей

ствующим законодательством Российской Федерации, Уставом
и внутренними документами Публичного Акционерного Об

щества «КуйбышевАзот», а также с учетом требований правил
листинга организатора торговли, допустившего ценные бумаги
Общества к организованным торгам, и рекомендаций Кодекса
корпоративного управления, рекомендованного Банком России
к применению акционерными обществами.

Применение Политики и Положения распространяется на чле

нов Совета Директоров, а также на лиц, занимающих ключе

вые руководящие должности, в связи с тем, что они занимают
значимые позиции в структуре исполнительного руководства
Общества и оказывают непосредственное влияние на эффек

тивность финансово экономической деятельности Общества.
В соответствии с Положением вознаграждение членов Совета
Директоров состоит из двух частей:

•

фиксированная часть вознаграждения

•

переменная часть вознаграждения, выплачиваемая по итогам

деятельности Общества за год и зависящая от полученных ре

зультатов.

Вознаграждения и Компенсации выплачиваются Обществом
членам Совета Директоров за счет средств чистой прибыли
Общества, в том числе нераспределённой чистой прибыли про

шлых лет.

Система  выплаты  вознаграждений  и  возмещения  расходов
членов  Совета  Директоров,  исполнительных  органов  и  иных
ключевых  руководящих  должностных  лиц  основывается  на
следующих принципах.

•

Прозрачность системы выплаты вознаграждений и возмеще

ния расходов ключевых руководителей Общества.
Общество определяет все основные элементы вознаграждения
ключевых руководителей, конкретизирует перечень расходов,
подлежащих возмещению, и устанавливает уровень обслужи

вания, на который могут претендовать ключевые руководители
Общества.

•

Сближение финансовых интересов ключевых руководителей

Общества и долгосрочных интересов его акционеров.

In accordance with the Company’s practice in relation to the remu

neration, the members of the Board of Directors receive remuneration

for their participation in the work of the Board of Directors and execu-

tion of the functions assigned to them. The procedure for determining
the remuneration amount is set by the Regulation «On Remuneration
and Compensations of the Members of the Board of Directors» (here

inafter the Regulation), as well as by the «Policy on remuneration and

reimbursement of expenses of the members of executive bodies and

key executive officers at PJSC KuibyshevAzot» (BoD Order N

4 of

03.08.2018), hereinafter referred to as the Policy.

The regulation on the remuneration and reimbursement of expenses
of the members of the Board of Directors and other key executive

officers at PJSC KuibyshevAzot are formulated in accordance with
the applicable legislation of the Russian Federation, the Articles of

Association and internal documents of Public Joint Stock Company

KuibyshevAzot, as well as considering the requirements of the trade
organiser listing rules, which admitted the Company’s securities to

organised trading and recommendations of the Corporate Govern-
ance Code provided by the Bank of Russia for use by joint stock

companies.

The application of the Policy and Regulation applies to members

of the Board of Directors, as well as to persons holding key man

agement positions, due to the fact that they occupy significant
positions in the structure of the Company’s executive manage

ment and have a direct impact on the efficiency of the Company’s
financial and economic activities. In accordance with the Regula

tion, the remuneration to the members of the Board of Directors
consists of two parts:

•

Constant part of remuneration

•

Variable part of remuneration, paid on the basis of the Company’s

performance for the year and dependent on the achieved results.

Remunerations and compensations are paid by the Company to
members of the Board of Directors at the expense of the Com-

pany’s net profit, including the retained net profit from previous
years.

The system of remuneration and the reimbursement of expenses of

members of the Board of Directors, executive bodies and other key
executive officers is based on the following principles:

•

Transparency of the system of remuneration and reimbursement of

expenses of the Company’s top managers.

The Company determines all the key elements of top managers’ re

muneration, specifies the list of expenses subject to reimbursement

and establishes the service level to which top managers of the Com-

pany can apply.

•

Rapprochement of the financial interests of top managers of the

Company and the long-term interests of its shareholders.

ОСНОВНЫЕ ПОЛОЖЕНИЯ

политики ПАО «КуйбышевАзот» в области вознаграждений

Main Provisions of the PJSC KuibyshevAzot Remuneration Policy

ГОДОВОЙ ОТЧЕТ 2020

Общество стремится обеспечивать формирование эффектив

ной политики в области выплаты вознаграждений и возмеще

ния расходов ключевых руководителей Общества путем ис

пользования подходов к определению вознаграждений и иных
форм мотивации, которые в наибольшей степени способствуют
сближению интересов ключевых руководителей с интересами
акционеров Общества, в том числе за счет установления зави

симости соответствующих вознаграждений как от результатов
работы Общества в целом, так и от личного вклада ключевых
руководителей в достижение этого результата.

•

Достаточность и соразмерность выплачиваемых вознаграж

дений целям, стоящим перед Обществом, а также возлагаемой
на ключевых руководителей Общества ответственности и уров

ню принимаемых ими рисков.

Общество стремится к тому, чтобы обеспечить уровень выпла

чиваемого вознаграждения, достаточный для привлечения,
мотивации и удержания лиц, обладающих необходимой для Об

щества компетенцией и квалификацией. Общество определяет
политику в области выплаты вознаграждений и возмещения
расходов его ключевых руководителей с учетом текущего этапа
в развитии Общества, характера и масштаба его деятельности
и уровня принимаемых рисков. При определении вознагражде

ний Общество проводит сравнительный анализ уровня возна

граждения в сопоставимых компаниях и взвешенно подходит к
позиционированию целевого уровня вознаграждения с учетом
избранной стратегии развития Общества и ответственности за
ее осуществление, возлагаемой на соответствующих ключевых
руководителей.

•

Подотчетность акционерам Общества.

Общество раскрывает акционерам информацию о принятой в
Обществе системе и практике выплаты вознаграждений и воз

мещения расходов ключевых руководителей Общества.

Подробно с положениями «Политики по вознаграждению и
возмещению расходов членов исполнительных органов и клю

чевых руководящих должностных лиц ПАО «КуйбышевАзот» и
«Положением о вознаграждениях и компенсациях членов Сове

та Директоров ПАО «КуйбышевАзот» можно ознакомиться на
сайте компании kuazot.ru

Размер вознаграждения Единоличного исполнительного орга

на (Генерального Директора) Общества установлен контрактом,
утверждённым Советом Директоров (пр. СД N

4 от 21.06.2019

года) и состоит также их двух частей: фиксированной, выпла

чиваемой ежемесячно, и вознаграждения, выплачиваемого по
итогам года.

Компенсаций расходов членов Совета Директоров, связанных
с исполнением возложенных на них функций в отчётном году,
не выплачивалось.

The Company seeks to ensure the formation of an effective pol-
icy in the field of remuneration and reimbursement of the top
managers of the Company through the use of approaches to the
definition of remuneration and other forms of motivation that most
closely converge the interests of top managers with the interests

of shareholders of the Company. This also includes establishing

the appropriate remuneration both based on the results of the

Company’s performance as a whole and based on the personal

contribution of top managers to the achievement of the expected

result.

•

Sufficiency and proportionality of the paid remunerations to the

Company’s goals, as well as the responsibility assigned to the

top managers of the Company and the level of risks accepted by

them.

The Company strives to ensure that the level of remuneration paid is

sufficient to attract, motivate and retain persons possessing the nec

essary competencies and qualifications for the Company. The Com

pany determines the policy for the remuneration and reimbursement

of expenses of its top managers, taking into account the current stage
in Company development, the nature and scale of its activities and
the level of risks taken. In determining the remuneration, the Com

pany conducts a comparative analysis of the level of remuneration
in peer companies and carefully approaches the target remunera-

tion level positioning, taking into account the chosen development

strategy of the Company and responsibility for its implementation

assigned to the respective top managers.

•

Accountability to the Company’s shareholders.

The Company discloses to its shareholders information about the
system adopted in the Company and about the practice of paying
remuneration and the reimbursement of expenses to top managers

of the Company.

Details of the provisions of the «Policy on remuneration and reim

bursement of expenses for members of executive bodies and key

executive officers at PJSC KuibyshevAzot» and the «Regulation on

remuneration and compensation of members of the Board of Direc-

tors at PJSC KuibyshevAzot» can be found on the Company’s web

site at www.kuazot.ru

The size of remuneration for the Sole Executive Body (General Di

rector) of the Company is established by a contract approved by the
Board of Directors (BoD Order N

4 dated 21.06.2019) and also con

sists of two parts: a fixed remuneration that is paid monthly and a
remuneration that is paid at year end.

Compensation of expenses of the members of the Board of Directors
related to the performance of the functions assigned to them in the

reporting year was not paid.

2020 ANNUAL REPORT

ГОДОВОЙ ОТЧЕТ 2020

О вознаграждении членов Совета Директоров,

Отдела внутреннего аудита и единоличного

исполнительного органа

Общий размер вознаграждения членов Совета Директоров, ис

полнительного органа (Генерального Директора) определен в
соответствии с Положением «О вознаграждении и компенсации
членам Совета Директоров», утвержденным Общим Собрани

ем Акционеров (пр. ОСА N

63 от 02.05.2018 г.), «Политикой по

вознаграждению и возмещению расходов членов исполнитель

ных органов и ключевых руководящих должностных лиц ПАО
«КуйбышевАзот» (пр. СД N

4 от 03.08.2018г.) и контрактом с

Генеральным Директором, утвержденным Советом Директоров
(пр. СД N

4 от 21.06.2019 г.). В соответствии с этими докумен

тами на вознаграждение членам Совета Директоров, исполни

тельному органу (Генеральному Директору) начислена сумма в
размере 103 372 тыс. руб.

On the Remuneration

of the Board Members, Audit Commission

and Sole Executive Body

The total amount of remuneration to the members of the Board of

Directors and the sole executive body (General Director) is deter

mined in accordance with the «Regulation on remuneration and

compensation of members of the Board of Directors at PJSC Kuiby-

shevAzot» approved by the General Meeting of Shareholders (BoD
Order No. 63 of 02.05.2018), «Policy on remuneration and reim

bursement of expenses of the members of executive bodies and

key executive officers at PJSC KuibyshevAzot» (BoD Order No. 4
of 03.08.2018) and Contract with General Director approved by the
Board of Directors (BoD Order No. 4 of 21.06.2019). In accordance
with these documents, the amount of RUB 103,372 was allocated

for the remuneration of the members of the Board of Directors and

General Director.

Вознаграждение Совета Директоров

и исполнительного органа,

тыс. руб.

Remuneration for the Board of Directors

and the Executive Body,

thousand RUB

Вознаграждение Отдела внутреннего аудита Общества

(орган контроля за финансово-хозяйственной

деятельностью эмитента), тыс. руб.

Remuneration for the Internal Audit Department of the Company

(body controlling the financial and economic operations

of the issuer), thousand roubles

Вознаграждение за участие в работе
органа контроля за финансово-
хозяйственной деятельностью эмитента

Remuneration for participation in the work

of a body controlling the financial and

economic operations of the issuer

Заработная плата

Salary

Премии

Premium

Комиссионные

Commission fees

Иные виды вознаграждений

Other types of remuneration

ИТОГО

TOTAL

Вознаграждение
за участие в работе органа
управления

Remuneration for participation
in the work of a Management
Body

Заработная плата

Salary

Премии

Premium

Комиссионные

Commission fees

Иные виды вознаграждений

Other types of remuneration

ИТОГО

TOTAL

1 970

–

1 970

40 060

43 634

–

19 675

103 372

Наименование показателя

Item

Наименование показателя

Item

2020

2020 ANNUAL REPORT

Реестр акционеров ПАО «КуйбышевАзот» ведется в соответствии
с правовыми актами РФ независимым регистратором: Самарским
филиалом АО «Независимая регистраторская компания».

По состоянию на 31 декабря 2020 г. в реестре зарегистрирова

но 1641 акционер, в том числе:
Физические лица – 1 632 акционера, их доля в уставном капи

тале 42,5%
Юридические лица – 8 акционеров, их доля в уставном капита

ле 52,741 %, в том числе один из них владеет 27,433% уставного
капитала.
Номинальные держатели – 1, его доля в уставном капитале
4,759%.

Дивиденды

ПАО «КуйбышевАзот» основывает свою дивидендную полити

ку на балансе интересов Общества и акционеров, на повыше

нии инвестиционной привлекательности и капитализации, на
уважении и строгом соблюдении прав акционеров, предусмо

тренных действующим законодательством РФ, Уставом компа

нии и внутренними документами.

Совет Директоров Общества при определении соответствующей
доли чистой прибыли Общества, направляемой на дивидендные
выплаты, в том числе рекомендуемого Общему Собранию Акци

онеров размера дивидендов (в расчёте на одну акцию), исходит
из принципа сохранения устойчивого финансового состояния
Общества и обеспечения выполнения «Приоритетных направле

ний развития Общества на период 2016-2020 гг.».

Учитывая  сформулированные  выше  принципы,  при  принятии
решения  о  рекомендациях  Общему  Собранию  Акционеров
Общества    размера  дивидендов  по  результатам  соответству

ющего финансового периода, Совет Директоров должен так

же  принимать  во  внимание  то,  что  целью  Общества  является
стремление направить на дивидендные выплаты не менее 30%
чистой  прибыли  Общества,  определяемой  по  данным  годовой
бухгалтерской (финансовой) отчётности Общества (Положение
«О  дивидендной  политике  ПАО  «КуйбышевАзот»  утверждено
Советом Директоров 25.12.2017 г. протокол N

9).

The register of shareholders of PJSC KuibyshevAzot is held in ac-

cordance with legal acts of the RF by an independent registrar, the
Samara Branch of JSC Independent Registrar Company.

As of 31 December 2020, there are 1,641 shareholders in the Reg

ister, including:
Individuals – 1,632 shareholders, whose share in the Authorised
Capital is 42.5%
Legal entities – 8 shareholders, whose combined share in the Au

thorised Capital is 52.741%, including one that owns 27.433% of the
Authorised Capital.
Nominal shareholders – 1, whose share in the Authorised Capital is
4.759%.

Dividends

PJSC KuibyshevAzot bases its dividend policy on a balance be-

tween the respective interests of the Company and its shareholders,

on increasing investment attractiveness and capitalisation and on the

respect and strict observance of shareholders’ rights, as foreseen in
the relevant legislation of the RF, the Company’s Articles of Associa

tion and internal documents.

The Board of Directors at the Company follows the principle of main-

taining the Company’s stable financial position and ensuring execu

tion of the «PJSC KuibyshevAzot Development Priorities for 2016-
2020» when determining the appropriate share of the Company’s
net profit is allocated for dividend payments, including the amount

of dividends recommended to the General Meeting of Shareholders

(per share).

Taking into account the above principles, when making a decision

on recommendations to the General Meeting of Shareholders of the
Company on the amount of dividends based on the results of the

relevant financial period, the Board of Directors should also take into
account the fact that the Company’s goal is to allocate at least 30%
of the Company’s net profit for the payment of dividends, determined
by data from the annual accounting (financial) statements of the
Company (Regulation «On the dividend policy of PJSC KuibyshevA

zot» approved by the Board of Directors on 25 December 2017, BoD
Order No. 9).

Структура Уставного капитала

Размер уставного капитала ПАО «КуйбышевАзот» составляет
237 844 505 рублей.

Обществом размещены следующие акции:

Structure of the Authorised Capital

The amount of the Authorised Capital of PJSC KuibyshevAzot is

237,844,505 roubles.

The Company placed the following shares:

ИНФОРМАЦИЯ ДЛЯ АКЦИОНЕРОВ И ИНВЕСТОРОВ

Information for Shareholders and Investors

Размещенные акции

Outstanding Shares

Номинал

Nominal

Количество, шт.

Quantity, pcs.

Доля в уставном капитале

Share in the Authorised Capital

Обыкновенные акции:

Ordinary Shares:

Привилегированные акции типа 1

Preference Shares, Type 1

Всего

Total

1 руб.

234 147 999

3 696 506

237 844 505

98.445831 %

1.554169 %

100 %

ГОДОВОЙ ОТЧЕТ 2020

Динамика дивидендных выплат

Dividend Payments

Чистая прибыль, млн. руб.

Net profit, mln RUB

Размер дивидендных выплат,
млн. руб.

Dividend payments, mln RUB

Размер дивидендов на одну
обыкновенную акцию, руб.

Dividend rate

per common share, RUB

Размер дивидендов на одну
привилегированную акцию, руб.

Dividend rate

per preference share, RUB

Доля дивидендных выплат
в чистой прибыли, %

Share of dividend payment

in net profit, %

2010

2011

2012

2013

2014

2015

2016

2017

2018

2019

2020

1 753,2

527,8

2,20

30,1

5 953,3

1 179,6

4,90

19,8

2 610

782,4

3,25

2 577

722,2

3,00

1852

722,2

3,00

5019

1083,3

4,5

21,6

4084

716,43

3,0

3115

951,4

4,0

7162

1664,9

7,0

3939,5

475,7

2,0

3 275

1629,2

6,85

49,7

В связи с падением спроса и неблагоприятной конъюнктурой
цен на мировых рынках на продукцию предприятия из-за кри

зиса, вызванного пандемией коронавируса и значительным па

дением цен на нефть и производные нефтепродукты, а также
необходимостью обеспечить финансовую устойчивость компа

нии в сложившихся условиях, решением Годового Общего Со

брания Акционеров по итогам 2019 года, которое состоялось 19
июня 2020 года, было принято решение: дополнительно к ра

нее объявленным и выплаченным промежуточным дивидендам
по результатам I полугодия и 9 месяцев 2019 года дивиденды
не объявлять (не выплачивать). В течение 2020 г. промежуточ

ные дивиденды также не выплачивались.

Эти  и  другие  эффективные  антикризисные  решения  помогли
компании  пройти  трудный  период,  продолжить  реализацию
важных  для  развития  проектов  и  восстановить  финансовые
показатели.

В связи в улучшившейся ситуацией Совет Директоров реко

мендует Годовому Общему Собранию Акционеров созванно

му по итогам 2020 года, объявить о выплате дивидендов всем
акционерам Общества из расчета 6,85 руб. на каждую приви

легированную типа 1 и обыкновенную акции Общества, с вы

платой за счет части чистой прибыли 2020 года и части нерас

пределенной чистой прибыли прошлых лет.

Дивиденды выплатить денежными средствами.

Срок выплаты дивидендов:
Номинальным держателям – в течение 10 рабочих дней, всем
остальным лицам в реестре акционеров – в течение 25 рабочих
дней, с даты (11.05.2021 г.), на которую определяются лица, име

ющие право на получение дивидендов.

Совет Директоров и исполнительная дирекция благодарят ак

ционеров за сотрудничество и взаимопонимание в период ми

рового финансового кризиса.

Due to a drop in demand and unfavourable price conditions in the

global markets for the Company’s products caused by the corona

virus pandemic and the significant drop in prices for petroleum and
petroleum derivatives, as well as the need to ensure the financial
stability of the Company in the current environment, the Annual
General Meeting of Shareholders on year end 2019, which took
place on 19 June 2020, made the decision that in addition to the

previously announced and paid interim dividends based on the re-

sults of the first half of the year and 9 months of 2019, the dividends
must not be declared (not paid). Interim dividends were also not
paid in 2020.

These and other effective anti-crisis solutions helped the Company

overcome a difficult period, continue the implementation of the pro

jects that are important for development and restore financial per

formance.

In view of the improved situation, the Board of Directors recommends

to the Annual General Meeting of Shareholders convened at the end
of 2020 to announce the payment of dividends to all shareholders

of the Company at the rate of RUB 6.85 for each preferred share,
Type 1, as well as the ordinary shares of the Company partly from
the 2020 net profit and partly from the retained net profit of previous
years.

Dividends shall be paid in cash.

Dividend payment period:
To the nominal holders – within 10 business days, to all other per

sons in the Shareholders Register – within 25 business days of the
date (11.05.2021) on which persons entitled to receive dividends are
defined.

The Board of Directors and the General Directorate would like to
thank the shareholders for their cooperation and mutual understand-

ing during the global financial crisis.

ПАО "КУЙБЫШЕВАЗОТ". Годовой отчёт за 2020 год - часть 6